Hedging (Bảo hiểm cược)
Đặt thêm cược vào phía ngược lại với cược ban đầu để khóa lợi nhuận hoặc cắt giảm rủi ro.
Hedging là chiến lược đặt cược vào phía đối lập nhằm chốt lợi nhuận hoặc giới hạn khoản lỗ. Thường gặp nhất ở các cược futures hay cược kết hợp khi sắp đến lúc giải quyết. Quy mô hedge được tính chính xác sao cho kết quả tài chính như nhau dù phía nào về đích.
Điểm chính
- Đảm bảo lợi nhuận: Khóa được lãi bất kể kết quả ngả về đâu.
- Công thức: Hedge = (Stake × Tỷ lệ) / (Tỷ lệ phía đối lập).
- Cược kết hợp: Hedging lựa chọn cuối cùng là cách làm phổ biến.
- Chi phí EV: Hedging làm giảm giá trị kỳ vọng của cược.